🟢 테슬라 로보택시 이번주 일요일에 정식 출범

📌 오늘 알아야 할 핵심 이슈

1️⃣ 🇺🇸 트럼프, 이란 공격 여부에 2주 시한 제시
트럼프는 “외교에 기회를 주겠다”며 향후 2주 내 결정할 것이라고 밝혀 중동발 군사 긴장 완화 기대.

2️⃣ 🛢️ 브렌트유 -2% 하락…트럼프 발언 직전까지는 +20.5% 급등
6월 한 달간 유가 +20.5% 상승하며 팬데믹 이후 최고 상승률 기록했지만, 외교 발언 이후 하루 만에 하락 전환.

3️⃣ 💣 이스라엘-이란 공습 교전 지속…사망자 200명 이상
이란의 병원 공격에 대응해 이스라엘은 핵시설을 재공습, 사망자 224명, 부상자 200명 이상으로 보고됨.

4️⃣ 🛳️ 호르무즈 해협 긴장…운송비 최대 100% 급등
이란이 해협 봉쇄 가능성을 시사하며, 최근 5일간 원유 수출량 급증 및 해상운송 비용 50~100% 증가.

5️⃣ 🧠 손정의, TSMC와 1조 달러 규모 美 AI 허브 추진
소프트뱅크는 TSMC·삼성·ARM 등을 포함한 글로벌 파트너와 함께 애리조나에 대형 산업단지 조성 추진.

6️⃣ 🏗️ TSMC, 美 애리조나 파운드리에 이미 1,650억 달러 투자 중
손정의의 AI 허브는 기존 TSMC 인프라와 결합 가능성이 있으며, 트럼프 정부 지지 확보 노력 병행.

7️⃣ ⚡ 소프트뱅크, AI에 누적 300억 달러 이상 투자…재기 노림수
ARM·Stargate·미국 AI단지 등 다수 프로젝트 진행 중이며, 실질 현금 보유액은 약 230억 달러로 추정됨.

8️⃣ 🤖 테슬라, 로보택시 이번 주말 오스틴서 시범 운행 예정
10~20대 차량 규모로 제한적 운행, 주의회 일부는 9월까지 법 시행 전 시범 운행 지연 요청 중.

9️⃣ 📉 테슬라 주가, 연초 대비 -22.5% 하락…로보택시로 반전 노려
Waymo 등 경쟁사에 뒤처진 상황에서 자율주행 공유서비스로 반등 계기 확보 시도.

🔟 🧾 미 상원, 스테이블코인 법안 통과…Circle 주가 상승세 지속
2일 연속 상승세 기록하며, 스테이블코인에 국채 수요를 연계할 수 있다는 기대감 확대.

1️⃣1️⃣ 📉 Pop Mart, 中 블라인드박스 규제 보도에 급락
관영매체가 “일부 소비자가 중독된다”며 규제 필요성 제기, 핵심 제품인 Labubu 인형 수요 우려.

1️⃣2️⃣ 📉 Temu, 美 매출 둔화 속 광고비 절감…주가 -25%
5월 11일부터 6월 8일까지 주가 25% 하락, 트럼프의 중국산 제품 관세 확대 영향으로 미국 마케팅 축소.

1️⃣3️⃣ 📦 CarMax, 실적 발표 앞두고 주가 -20.7%
중고차 시장 위축 우려가 반영되며 소비 둔화와 재고 부담으로 실적 기대감 하락.

1️⃣4️⃣ 🏦 연준, 물가 상방 위험 속 ‘동결+관망’ 기조 유지
물가 전망치를 2.1%→2.3%로 상향했고, 시장은 9월 첫 금리인하 가능성 50% 이하로 반영 중.

1️⃣5️⃣ 📉 美 경제성장률 전망, 2.2% → 1.5%로 하향 (Bloomberg 컨센서스)
블룸버그에 따르면 연초 2.2%로 전망됐던 2025년 성장률이 최근 1.5%로 하향 조정, 주식시장 낙관론 제동.

1️⃣6️⃣ 📊 글로벌 주식 +1%, 채권 수익률 +0.5%…중동 리스크에 회복세
중동 위기가 단기성이라는 인식이 확산되며 위험자산 회복 및 포트폴리오 리밸런싱 나타남.

1️⃣7️⃣ 🏛️ 일본 재무성, 초장기국채 발행 2.3조엔 이하로 추가 축소
장기물 수급 불균형 완화 차원에서 초장기물 발행 축소, 미 재무부도 유사 조정 가능성 제기.

1️⃣8️⃣ 📉 S&P500 선물, 금요일 오전 -0.2% 약세 출발
중동 외교 가능성이 반영되며 리스크 오프 심리 일부 완화, 기술주 중심 약세 지속.

📝 상세 분석

1️⃣ 🇺🇸 트럼프, 이란 공격 여부에 2주 시한 제시
▪️요약:
트럼프 대통령은 이란 핵·군사시설에 대한 직접 타격 여부를 향후 2주 내 결정하겠다고 밝히며 외교적 해법 가능성을 열어둠. 이란은 이스라엘의 공격이 계속되는 한 미국과의 협상은 없다고 맞섬.

▪️데이터 근거:

• 트럼프는 “협상 여지가 있다면 기회를 주겠다”면서도 “2주 내 결단” 언급, 전략적 시한 제시.

• 이란 외무장관은 제네바에서 영·독·프 외교장관들과 회동했으나, “이스라엘의 공습이 멈추지 않는 한 미국과는 대화 없다”는 입장 고수.

• 블룸버그는 “미국 정부는 외교-군사 양면 대응 방식을 취하고 있으며, 해협 봉쇄 위협은 이란 측의 협상 지렛대”라고 분석.

▪️해석 및 전망:
트럼프의 이중 메시지는 군사 행동 가능성을 열어둔 채 외교적 압박 효과 극대화를 노린 전략으로 해석됨.
이란은 해협 봉쇄 가능성 및 원유 수출량 확대를 통해 시간을 벌고 외부 여론을 유리하게 조성하려는 움직임.
전례상 협상 유도를 위한 고강도 수사적 충돌 이후 제한적 타협으로 이어질 수 있으며, 협상 채널 복원 시 국제유가 하방 압력 예상됨.

2️⃣ 🛢️ 브렌트유 -2% 하락…트럼프 발언 직전까지는 +20.5% 급등
▪️요약:
6월 한 달간 브렌트유는 +20.5% 상승하며 팬데믹 이후 최고 상승폭을 기록했지만, 트럼프가 외교적 해법을 시사한 뒤 하루 만에 -2% 하락.

▪️데이터 근거:

• ICE 선물 기준 브렌트유는 6월 누적 +20.5% 상승, 이는 2020년 코로나 회복기 이후 최대 월간 상승률.

• 트럼프 발언 직전 $82.3까지 상승, 외교 가능성 언급 이후 $80.6 수준으로 하락.

• CME 데이터에 따르면, 중동 리스크에 따른 헤지 수요가 정점에 도달한 뒤 차익실현 매물 증가 확인.

▪️해석 및 전망:
중동발 지정학 리스크가 단기 유가 랠리를 견인했으나, 외교적 시그널에 따른 리스크 프리미엄 일부 해소로 가격 조정.
이후 흐름은 이란의 실질적 봉쇄 조치 여부와 OPEC+ 추가 대응에 따라 재차 출렁일 가능성 존재.
브렌트 기준 $78~82 구간의 박스권 등락 지속, 단 봉쇄 현실화 시 일시적 $90 돌파 가능성도 열려 있음.

3️⃣ 🛳️ 호르무즈 해협 긴장…운송비 최대 100% 급등
▪️요약:
이란이 호르무즈 해협 봉쇄 가능성을 다시 꺼내며 해상 물류 리스크가 확대됐고, 일부 노선 운임은 평시 대비 최대 2배까지 급등.

▪️데이터 근거:

• 블룸버그에 따르면 이란산 원유 해상 수출량은 지난 5일간 급증, 트레이더들은 “제재 전 물량 선제 출하”로 분석.

• 해협 경유 유조선 운송료는 평균 대비 50~100% 상승, 일부 보험사 운송거부 사례도 보고.

• 이란 하드라인 의원 2명이 “군사적 대응은 해협 폐쇄부터”라는 입장을 언론에 유출.

▪️해석 및 전망:
이란은 과거 사례처럼 물리적 봉쇄보다 봉쇄 ‘위협’을 활용한 협상 지렛대 전략을 반복 중.
운임 상승은 보험·금융비용 포함 간접적 ‘에너지 세금’ 역할을 하며 글로벌 인플레 압력으로 전가 가능성.
현실적 봉쇄 가능성은 낮지만, 전술적 불확실성이 남아있어 시장은 보수적 대응 지속 전망.

4️⃣ 🧠 손정의, TSMC와 1조 달러 규모 美 AI 허브 추진
▪️요약:
소프트뱅크 손정의 회장은 미국 애리조나에 총 1조 달러 규모의 AI·로봇 산업단지를 조성하겠다는 계획을 발표하며, TSMC·삼성·ARM 등과의 협력 가능성을 열어둠.

▪️데이터 근거:

• Bloomberg 보도에 따르면 손정의는 “미국에 AI 기반 제조·로봇·반도체 복합 단지를 구축하겠다”며 정부 및 글로벌 파트너사와 협의 중.

• TSMC 외에도 삼성전자, ARM, 미국 내 스타트업들과 사전 타진 중이며, Arizona 주 정부 및 상무부와 접촉 중.

• 손정의는 최근 ARM, Stargate 프로젝트, OpenAI와의 제휴 등을 잇따라 추진하며 미국 내 재입지 강화.

▪️해석 및 전망:
이 프로젝트는 단순 투자라기보다 정치적 리쇼어링 흐름을 겨냥한 전략적 제조 허브 제안으로 풀이됨.
1조 달러라는 규모는 다수 기업 및 정부의 분산 투자 전제를 깔고 있으며, ARM을 핵심 축으로 한 통합 AI 생태계 구축이 목표.
미국 정부의 반중 기술 전선 및 트럼프 행정부의 제조업 복귀 요구에 발맞춘 손정의식 귀환 시도로, 실현 여부는 TSMC의 참여와 보조금 승인 여부에 달림.

5️⃣ 🏗️ TSMC, 美 애리조나 파운드리에 이미 1,650억 달러 투자 중
▪️요약:
TSMC는 애리조나에 이미 총 1,650억 달러 규모의 반도체 파운드리 프로젝트를 진행 중이며, 손정의의 AI 허브와의 연결 또는 인프라 공유 가능성이 제기되고 있음.

▪️데이터 근거:

• TSMC는 현재 애리조나에 5나노, 3나노급 2개 Fab 공장 건설 중, 미국 정부의 CHIPS Act 보조금 일부 승인.

• Bloomberg에 따르면 해당 Fab 프로젝트는 총 1,650억 달러 규모로 평가되며, 2026년까지 생산 개시 예정.

• 손정의가 구상 중인 AI 단지와 물리적 위치와 시기상 결합 가능성이 일부 투자자 사이에서 제기됨.

▪️해석 및 전망:
TSMC는 단독으로 대규모 설비를 구축 중이므로, 손정의의 계획과 기술·공간 인프라 공유 가능성은 존재하나 제한적일 수 있음.
TSMC의 최대 우려는 미국 내 인건비·인프라 부족으로 인한 수익성 악화이며, 대규모 산업단지와의 공유 기반 구축은 원가 부담 완화 수단이 될 수 있음.
단, 삼성 등 경쟁사 참여 여부와 미국 내 지정학 리스크가 얽히면 협업 구조는 복잡해질 가능성 있음.

6️⃣ ⚡ 소프트뱅크, AI에 누적 300억 달러 이상 투자…재기 노림수
▪️요약:
소프트뱅크는 ARM 인수와 OpenAI 협력, Stargate 데이터센터 등으로 누적 300억 달러 이상을 AI 생태계에 투자 중이며, 비전펀드 실패를 만회하기 위한 ‘재기의 AI 전략’을 본격화.

▪️데이터 근거:

• ARM의 미국 IPO 이후 확보된 자금을 기반으로 손정의는 Stargate(超대형 AI 서버팜), 미국 AI 제조단지 등 연속 투자 단행.

• Bloomberg에 따르면 소프트뱅크의 순현금 보유액은 약 230억 달러이며, 추가 외부 투자 유치도 검토 중.

• ARM은 Nvidia·Apple과의 협력 확대, Stargate는 OpenAI 및 글로벌 AI 대기업과의 클라우드 파트너십 체결 진행 중.

▪️해석 및 전망:
비전펀드 실패 이후 투자자 신뢰 회복을 위해 손정의는 ‘AI 중심의 반격 서사’를 구축하고 있으며, ARM은 그 중심축.
Stargate, AI 산업단지, ARM 세 축은 칩 설계 → AI 계산 → 제조 연계라는 통합적 포지셔닝 시도.
미국 내 반중 기술블록 강화와 연계돼 정치적 수혜 가능성도 존재, 다만 자금 조달 경로와 기술 성과 가시화가 관건.

7️⃣ 🤖 테슬라, 로보택시 이번 주말 오스틴서 시범 운행 예정
▪️요약:
테슬라는 이번 주말 미국 텍사스 오스틴에서 10~20대 규모의 로보택시 시범 운행을 개시할 예정이며, 일부 민주당 의원들은 법 시행 이전까지 운행을 유예할 것을 요구하고 있음.

▪️데이터 근거:

• 엘론 머스크는 “오스틴에서 테슬라 로보택시 첫 운행이 이번 주말에 시작될 것”이라고 SNS를 통해 공지.

• 텍사스 민주당 의원들은 “9월 1일부터 발효되는 자율주행 안전 법안 시행 전까지 운행을 연기해야 한다”고 공동 서한 제출.

• 초기 테스트 차량은 오스틴 도심 일부 구간에 한정된 10~20대 규모로, 완전 자율주행(FSD) 베타 기반 운행.

▪️해석 및 전망:
이번 시범 운행은 테슬라의 FSD 기술 진전 여부를 시장에 시현하는 이벤트이자, 규제 대응 역량을 시험하는 무대가 될 것.
Waymo, Cruise 등 경쟁사 대비 기술력·규제 신뢰도 모두 열세라는 평가 속에서 단기 주가 탄력보다는 정치적 반발 리스크가 더 부각될 수 있음.
시범 운행 결과에 따라 FSD에 대한 법제 정비 논의가 가속화될 전망이며, 중장기 상용화 일정에는 큰 변화 없을 것으로 보임.

8️⃣ 🧾 미 상원, 스테이블코인 법안 통과…Circle 주가 상승세 지속
▪️요약:
미국 상원이 스테이블코인 규제 법안을 가결하면서 Circle을 포함한 발행사에 대한 제도적 불확실성이 해소되고 있으며, USDC 관련 기업 가치도 상승 중.

▪️데이터 근거:

• 통과된 법안은 발행사의 준비금 100% 현금화, 국채 보유 의무, 월간 공시 기준 강화 등의 내용을 포함.

• Circle의 USDC는 준비금의 약 80% 이상을 미 국채로 구성, 법안 수혜 대표 기업으로 분류.

• Circle 주가는 2일 연속 상승, 비상장 기업 가치 기준 140억 달러 이상으로 평가.

▪️해석 및 전망:
법안 통과는 스테이블코인 시장 내 규제 프리미엄 제거 효과를 가져오며, USDC 중심의 기관 대상 결제 수단 확장을 유도할 수 있음.
또한, 미 국채 수요 확대 측면에서도 단기물 안정성과 수요기반 확보에 긍정적, 재무부 입장에서도 전략적 호재.
상장 추진 중인 Circle의 IPO 가치 재평가 및 상장 탄력 기대감이 시장에 반영될 가능성 높음.

9️⃣ 📉 Temu, 美 매출 둔화 속 광고비 절감…주가 -25%
▪️요약:
중국계 이커머스 기업 Temu는 미국 내 마케팅 예산을 급격히 줄이며, 5월 11일부터 6월 8일까지 주가가 25% 하락, 트럼프의 대중 관세 강화 정책 이후 대응 전략 수정이 가시화됨.

▪️데이터 근거:

• SimilarWeb, SensorTower 등에 따르면 Temu의 미국 디지털 광고비는 5월 말부터 3주간 절반 수준으로 축소.

• TikTok, Meta, Google 등 주요 플랫폼 내 캠페인 중단 또는 빈도 축소 발생.

• 주가 기준 5/11 대비 6/8 -25%, 거래량 감소 및 단기 모멘텀 상실 확인.

▪️해석 및 전망:
트럼프의 중국산 제품에 대한 보복성 관세 강화 발언 이후, Temu는 미국 시장 수익성 저하를 반영해 공격적 확장 전략을 조정한 것으로 보임.
이는 미국 내 저가 수입 플랫폼 전반에 ‘차이나 디스카운트’ 리스크를 반영한 첫 사례이며, Temu는 향후 동남아·남미 등 신흥시장 집중전략으로 이동할 가능성 있음.
단기적으로는 정치 리스크에 가장 민감한 플랫폼 종목으로 분류되며, 미국 내 성장 모멘텀은 한계에 도달한 상황.

🔟 🏦 연준, 물가 상방 위험 속 ‘동결+관망’ 기조 유지
▪️요약:
FOMC는 기준금리를 동결하면서도 2024년 물가 전망치를 2.1% → 2.3%로 상향 조정했으며, 인하 시점에 대한 명확한 신호는 제시하지 않음.

▪️데이터 근거:

• 점도표(dot plot) 상 기준금리 전망 변화 없음, 2024년 인하 횟수 중간값 2회 유지.

• 연준의 PCE 물가 전망치는 기존 2.1% → 2.3%로 상향, 에너지 및 수입물가 상승 반영.

• CME FedWatch에 따르면 9월 금리인하 가능성은 기존 55% → 43%로 하락.

▪️해석 및 전망:
연준은 수입물가 및 유가 상승, 관세 리스크 등 상방 압력을 인지하면서도 긴축 신호는 자제하고 있음.
이는 경기 연착륙 시나리오를 유지하되, 인플레 하방 압력이 확인되기 전까지 ‘확신 기반 데이터 의존 전략’을 고수하겠다는 의미.
9월 인하 기대는 약화되며, 시장은 8월 잭슨홀·9월 CPI 결과를 최종 가늠자로 설정할 가능성이 높음.

1️⃣1️⃣ 📉 美 경제성장률 전망, 2.2% → 1.5%로 하향 (Bloomberg 컨센서스)
▪️요약:
블룸버그 집계에 따르면 2025년 미국 경제성장률 전망치는 연초 2.2%에서 최근 1.5%로 하향 조정되었으며, 연준의 관망 기조와 맞물려 시장 낙관론에 제동이 걸리고 있음.

▪️데이터 근거:

• Bloomberg Economics의 이코노미스트 설문에서 2025년 실질 GDP 증가율 전망치 평균 2.2% → 1.5%로 하향.

• Morgan Stanley, Bank of America 등 주요 IB는 CapEx(설비투자) 증가율 추정치를 -8%로 하향.

• 컨퍼런스보드(Conference Board)는 향후 6개월 경기선행지수(LEI) 3개월 연속 하락 발표.

▪️해석 및 전망:
상반기 완화적 전망과 달리 정책 불확실성, 금리 장기화, 소비 둔화가 성장률 추정치에 반영되며 하반기 기업 실적에도 부담으로 작용할 전망.
연준의 신중 기조와 맞물려 시장은 ‘지속성 있는 금리 고점 상태’를 기본 시나리오로 전환하고 있으며, 이는 S&P500 실적 컨센서스에도 하향 압력을 가할 가능성.
성장률 하향은 동시에 채권 시장에는 금리 인하 기대를 되살리는 요인으로 작용할 수 있음.

🆚 하나의 이슈, 두 개의 관점: 테슬라 로보택시, 이번이 진짜 'It 모먼트'인가?
— 10년간 예고된 자율주행의 시대, 드디어 개막인가, 또 다른 ‘머스크 쇼’인가?

📌 이슈 배경
2025년 6월 셋째 주, 테슬라는 텍사스 오스틴에서 10~20대 규모의 로보택시 시범 운행을 공식화하며 “자율주행 상용화 시대의 출발점”임을 강조했다.
이번 론칭은 2019년부터 여러 차례 미뤄져 온 FSD 기반 로보택시 비전의 첫 실증이라는 점에서,
시장에서는 “테슬라의 진정한 ‘It 모먼트’(전환점)인가?”라는 질문을 두고 기대와 회의가 엇갈리는 상황이다.

🔵 관점① 테슬라의 전환점 — “로보택시는 AI 플랫폼 기업으로의 도약 신호다”

전문가 의견
• Adam Jonas (Morgan Stanley 자동차/모빌리티 총괄):
“테슬라는 더 이상 자동차 제조사가 아니다. 로보택시는 차량 판매에서 플랫폼 매출 기반으로의 전환을 상징하며, AI+자동차의 완성형 모델이 될 것이다.”

주요 근거

• 🧠 FSD 가입자 200만 명 돌파, 기존 차량 500만 대 이상에 OTA 업데이트 가능

• 📱 Tesla App 기반 로보택시 호출 UI 완성, Apple Vision Pro·iPhone 연동 테스트 중

• 🧾 Morgan Stanley, “로보택시 TAM 8조 달러, 테슬라의 시장점유율 잠재력 20%” 분석

• 📉 테슬라의 2024년 매출 YoY -9%, 차량 판매 한계에 따른 수익구조 전환 절실

🧩 해석 및 전망
자율주행 상용화가 현실화되면 테슬라는 단순 EV 업체가 아닌 ‘모빌리티 플랫폼’으로 재정의되며 밸류에이션이 완전히 재설계됨.
이번 시범 운영은 “기술적 완성도”가 아니라 “비즈니스 모델 전환의 시동”이라는 점에서 역사적 이벤트가 될 수 있음.
특히 FSD 소프트웨어 기반의 반복 과금 모델 전개 시, 수익성 개선 폭발 가능성 존재.

🔴 관점② 또 다른 과장 — “시장 진입은 요원…법·기술 모두 준비 안 됐다”

전문가 의견
• Dan Ives (Wedbush Securities 수석 테크 애널리스트):
“오스틴 시범 운영은 PR 효과일 뿐, Waymo 수준의 기술·안전성 검증 없이 대중 시장에 진입하긴 어렵다. FSD는 아직도 레벨3 미만이다.”

주요 근거

• 🚫 미국 연방교통안전국(NHTSA) 기준, 테슬라 FSD는 레벨2 자율주행에 불과 (핸들 개입 필요)

• ⚖️ 텍사스 주정부, 자율주행 안전규제 9월 1일부터 시행 → 상용화 일정 불확실

• 🛑 캘리포니아, 네바다 등에서는 자율주행 택시 허가 취소 또는 제한 조치 다수

• 🔍 Waymo, Cruise와 비교 시 도심 내 자차-보행자 인지 정확도·위험회피율 열세

🧩 해석 및 전망
이번 오스틴 시범은 기술 홍보와 투자자 기대 관리 차원의 이벤트에 불과하다는 해석이 지배적.
정책적으로도 상용화에 진입하기 위한 법제화·보험·책임 문제 등 미해결 과제가 산적해 있으며,
Waymo조차 전면 상용화에 7년 이상 소요된 사례를 고려하면 테슬라의 로드맵은 기술적·제도적 초과 낙관이라는 평가.

⚖️ 판단을 위한 기준 3가지

📌 결론 요약
이번 오스틴 시범 운행은 테슬라가 플랫폼 전환의 첫 시동을 건 이벤트라는 점에서 분명히 상징성이 크지만,
기술·규제·시장 성숙도 관점에서는 여전히 ‘상용화까지는 갈 길이 먼 도전적 프로젝트’라는 평가가 지배적이다.
3분기 내 시범 운행 범위 확대 및 9월 FSD 버전 업그레이드 결과가 진짜 ‘It 모먼트’로 이어질 수 있을지를 가늠할 핵심 지표가 될 전망이다.

📋️ 오늘 주목할 만한 상승 및 하락 종목

🟢 상승 종목 요약

🔴 하락 종목 요약

📅 주요 일정 (한국 시간 기준)